Curriculum Vitae:

Fields of Research:

• Energy Prices modelling
• Intraday markets 
• Asset valuation and hedging in the energy industry

Publications:

• Pape, C.: The impact of intraday markets on the market value of flexibility–Decomposing effects on profile and the imbalance costs. In: Energy Economics, Vol 76 (2018), p. 186-201. doi:10.1016/j.eneco.2018.10.004Full textCitationDetails
• Kallabis, T.; Pape, C.; Weber, C.: The plunge in German electricity futures prices – Analysis using a parsimonious fundamental model. In: Energy Policy , Vol 2016 (2016) No 95, p. 280-290. doi:10.1016/j.enpol.2016.04.025CitationDetails
• Pape, C.; Biegler-König, R.; Weber, C.: Erstellung einer viertelstündlichen Price Forward Curve für elektrische Energie. In: Energiewirtschaftliche Tagesfragen, Vol 2016 (2016) No 1/2, p. 50-53. CitationDetails
• Pape, C.; Weber, C.; Hagemann, S.: Are Fundamentals Enough? Explaining Price Variations in the German Day-Ahead and Intraday Power Market. In: Energy Economics, Vol 2016 (2016) No 54, p. 376-387. doi:10.1016/j.eneco.2015.12.013CitationDetails
• Pape, C.; Weber, C.; Woll, O.: Ansätze zur Preismodellierung im Kontext von Kraftwerksbewertung und Hedging. In: GmbH, Vdi Wissensforum (Ed.): Optimierung in der Energiewirtschaft VDI Berichte Nr. 2212. VDI Verlag GmbH, Düsseldorf 2013, p. 119-133. CitationDetails

Talks:

• Pape, C.; Woll, O.; Weber, C.: Estimating the value of flexibility from real options - on the adequate specification of hybrid electricity price models, 39th IAEE conference, 20.06.2016, Norwegian school of economics (NHH), Bergen. Details
• Pape, C.; Hagemann, S.; Weber, C.: Are Fundamentals Enough? Explaining Price Variations in the German Day-Ahead and Intraday Power Market - Invited talk on the issues of intraday market design, Seminar of the Chaire CEEM , 08.12.2015, University Paris Dauphine. Details
• Kallabis, T.; Pape, C.; Weber, C.: A parsimonious fundamental model for wholesale electricity markets - Analysis of the plunge in German futures prices, 10th sdewes , 29.09.2015, Dubrovnik. Details
• Pape, C.: Viertelstundenhandel im deutschen Spotmarkt - Empirische Ergebnisse und Perspektiven, E-World 2015: Aktuelle Entwicklungen im Portfolio- und Risikomanagement, 11.02.2015, Essen. Details
• Pape, C.; Hagemann, S.; Weber, C.: Price determinants and their impact on day-ahead and intraday market prices - Explaining the differences, IFORS 2014, 18.07.2014, Barcelona. Details
• Pape, C.; Weber, C.; Woll, O.: Forecasting the distribution of hourly electricity spot prices - – Using principal component decomposition and ARMA-GARCH specification, WIPFOR (Workshop on Industry & Practices for Forecasting), 06.06.2013, Paris. Details

Courses:

• Energiemärkte und Preisbildung

• Fossile Energieträger: Mineralöl- Erdgas- und Kohlewirtschaft

Tutored Theses:

• Bestimmung eines Mengenrisikoaufschlages für Stromgroßkunden der Stadtwerke Düsseldorf unter gemeinsamer Berücksichtigung gemeinsamer zusammenhange zwischen Preis- und Mengenrisiko (Master Thesis Business Administration, 2014)
• Ausgestaltungsmöglichkeiten eines grenzüberschreitenden Intraday-Marktes für elektrische Energie (Bachelor Thesis Business Administration, 2014)
• Hedging von Assets in Märkten für elektrische Energie - Analyse möglicher Hedgingstrategien und Auswirkungen von Preisänderungen. (Master Thesis Business Administration, 2014)
• Optionalitäten im Kraftwerksbetrieb – Theoretischer Hintergrund, empirische Preismodelle und Hedging (Master Thesis Business Administration, 2014)
• Energy exchange in Turkey – Price risk hedging opportunities from a perspective of a power generator in Turkey (Master Thesis 0, 2014)
• Modellierung der Spotpreise von Erdgas im Rahmen der kurzfristigen Optimierung des Beschaffungsportfolios der Versorgungsunternehmen und Gaskraftwerken (Master Thesis Business Administration, 2014)
• Bewertung der Flexibilität einer Biogasanlage im Intradaymarkt (Master Thesis Business Administration, 2014)
• Flexible Beschaffungsoptimierung für elektrische Heizsysteme im virtuellen Kraftwerksverbund (Master Thesis Business Administration, 2014)
• Preisbildung im deutschen Elektrizitätsmarkt - Eine Analyse der fundamentalen Einflussfaktoren auf den Spotmarktpreis und Bewertung der Modellgüte eines Fundamentalmodells (Bachelor Thesis Business Administration, 2013)
• The relationship between domestic and international coal prices in china with regard to chinese steam coal trade developement: An empirical analysis (Master Thesis Business Administration, 2013)
• Der Verfall in Großstrompreisen 2011 bis 2013 - Analyse von Faktoren mit Hilfe eines vereinfachten fundamentalen Models (Master Thesis Business Administration - Energy and Finance)
• Flexibilitätsmodellierung von Biogasanlagen und Bewertung von Investitionsalternativen bei einer Bestandsanlage (Master Thesis Industrial Engineering)
• Einfluss Erneuerbare auf CO2 Preise (Bachelor Thesis Business Administration - Energy and Finance)
• Optimierung von kombinierten Systemen der Wärme- und Stromerzeugung (KWK) - Auswirkungen einer wärmebedarfsabhängigen Fahrweise auf den Wert von Kraftwerken (Master Thesis Business Administration - Energy and Finance)
• Einfluss Erneuerbare auf CO2 Preise (Bachelor Thesis Business Administration)
• Bewertung von Intraday Optionalitäten unter Berücksichtigung von Liquiditätseffekten (Bachelor Thesis Industrial Engineering)

Memberships:

Operations Research Society (OR)